§ 19. Банковская система в России

В чём заключается деятельность банков, как они могут «создавать» деньги и каким образом Центробанк проводит антиинфляционную полити­ку? Банковские организации заняли центральное место в экономике ры­ночного типа. Сегодня банки называют «пятой властью» (первые четыре - парламент, правительство, суд и пресса). Почему их власть так велика?

Из истории банковского дела

История возникновения банковского дела начинается с государств Древнего Востока - Вавилона и Египта. По мере того как роль денег посте­пенно переходила от разных товаров к металлам, возникла необходимость во взвешивании, маркировке, обмене и хранении слитков, а затем и монет. В Средние века банковское дело переживало второе рождение после за­стоя, наступившего в условиях заката Римской империи и нашестием вар­варов. В средиземноморских городах работали менялы - банкиры; они си­дели за столами, покрытыми зелёным сукном (итал. banco - стол, прила­вок). Некоторые предприимчивые банкиры заметили, что люди изымают не
всё золото, сданное на хранение. Это позволило им предоставлять другим людям часть золота своих вкладчиков за плату - под проценты. Заёмщи­ки, наряду с реальным золотом, нередко соглашались принимать и бумаж­ные расписки. Термин «банкнота» переводится как «банковская расписка».

Если банкира уличали в обмане, его могли побить, а стол - сломать.

Banco rotta - сломанная лавка. Какой современный термин напомина­ет вам это словосочетание?

В России положение о защите кредитора, условиях возврата займа бы­ло определено ещё в статьях «Русской Правды» Владимира Мономаха. Первые банковские учреждения возникли в России как государственные (казённые). Частные коммерческие банки стали создаваться в царствова­ние Екатерины И, когда появились первые бумажные деньги - ассигнации. Первый общественный заёмный городской банк был создан из доброволь­ных пожертвований купцов, мещан и ремесленников в Вологде в 1785 г. Го­сударственный банк России был образован в 1860 г.

С развитием рыночной экономики растёт объём банковских опера­ций, роль банков в экономике становится всё более значительной. Эта роль состоит в том, что банки аккумулируют у себя временно свободные деньги фирм и граждан и предоставляют их в кредит тем, кто нуждается в деньгах.

Банковская система в России, как и во многих странах, является двух­уровневой: верхний уровень - это Центральный банк Российской Федера­ции (Банк России), нижний уровень - коммерческие банки.

2. Коммерческие банки

В России коммерческими банками являются частные юридические ли­ца, которые могут принимать форму либо товарищества с ограниченной от­ветственностью, либо акционерного общества. Сегодня в России действует более тысячи коммерческих банков.

Учитывая, что банк - коммерческое предприятие, сформулируйте,

в чём заключается его главная экономическая цель.

Деньги, которые банк получил от фирм и граждан, должны работать, т. е. быть источником дохода.

Основными банковскими операциями являются: пассивные (по привле­чению банковских ресурсов) и активные (по размещению банковских ре­сурсов), а также посреднические и доверительные (трастовые). Коммерче­ские банки должны получить от Центрального банка лицензию и разреше­ние на выполнение своих функций:

Привлечение депозитов (вкладов);

Выдача кредитов;

Расчётно-кассовые операции;

Доверительные (трастовые) операции;

Межбанковские операции: выдача кредитов друг другу и перевод денег;

Операции с ценными бумагами;

Операции с иностранной валютой.

Коммерческие банки не могут заниматься:

Производством материальных ценностей;

Торговлей материальными ценностями;

Страхованием имущества.

Таким образом, коммерческий банк может получать доход в виде про­центов по кредитам, которые он выдаёт фирмам, гражданам и государству, а также дивидендов по акциям, процентов по облигациям и другим финан­совым операциям. Прибыль банка - это разность между полученными до­ходами и всеми расходами банка.

Пример. Доходы коммерческого банка по кредитам, от дивидендов по акциям и процентов по государственным облигациям составили в сумме 200 млн рублей; при этом затраты банка на оплату процентов по вкладам, на оплату труда банковских работников, на аренду помещения составили 140 млн рублей. В итоге банк получил прибыль в размере:

200 - 140 = 60 (млн р.).

Верно ли утверждение, что прибыль банка - это разность процентов по кредитам и депозитам?

3. Банк России

Центральный банк Российской Федерации - Банк России (Центро­банк) - является главным банком страны. Он не зависим от исполни­тельных органов государственной власти, но подотчётен законодатель­ной власти.

Вспомните из курса обществознания, какие органы государственной власти являются исполнительными и какие - законодательными.

Банк России является юридическим лицом, он осуществляет свои рас­ходы за счёт собственных доходов и не отвечает по обязательствам прави­тельства, как и правительство не отвечает по обязательствам Банка России. Независимость позволяет руководителям Банка России быстро реагиро­вать на изменение рыночной ситуации, принимать эффективные меры по поддержанию стабильности экономики.

Экономическими целями Банка России являются обеспечение устойчи­вости рубля, т. е. стабильность покупательной способности рубля и ста­бильность его курса по отношению к иностранным валютам, и содействие развитию и укреплению банковской системы России.

Банк России выполняет следующие функции:

Проводит монетарную (денежно-кредитную) политику России;

Участвует в законотворчестве;

Осуществляет монопольную эмиссию денег;

Устанавливает для коммерческих банков нормы обязательных ре­зервов;

Назначает временных управляющих коммерческими банками;

Является хранителем золотовалютных резервов страны: обслужи­вает международные финансовые операции страны, контролирует состоя­ние платёжного баланса, выступает покупателем и продавцом на междуна­родных валютных рынках;

Является межбанковским расчётным центром;

Выдаёт кредиты коммерческим банкам.

Банк России не выдаёт кредиты физическим лицам и предприятиям.

4. Монетарная политика Банка России

Монетарная (денежно-кредитная) политика - это меры по регулиро­ванию денежной массы с целью стабилизации экономики. Проводником монетарной политики государства выступает Банк России. Монетарная по­литика направлена на сглаживание циклических колебаний: повышение деловой активности в экономике страны во время спада и предотвращение высокой инфляции, «перегрева экономики» во время экономического бума. Цели монетарной политики:

Экономический рост;

Полная занятость;

Стабильность цен.

Рассмотрим, каким образом Банк России может осуществить такую ан­тициклическую политику. Как и любой центробанк в стране с рыночной экономикой, он контролирует количество денег, находящихся в обращении. Если Банк России обеспечит увеличение денежной массы в стране, это бу­дет способствовать повышению спроса на товары и услуги как со стороны граждан, так и со стороны фирм. В итоге произойдёт оживление экономиче­ской активности в стране, производство товаров и услуг расширится, по­явятся новые рабочие места, занятость возрастёт, соответственно, безрабо­тица снизится. Такая политика называется стимулирующей, она уместна в период спада, депрессии. Напротив, сдерживающую политику необходи­мо проводить в условиях бума экономической активности, когда в условиях полной занятости слишком высокий спрос уже не приводит к росту произ­водства, а только вызывает всеобщий рост цен. В такой фазе экономическо-

го цикла Банк России может обеспечить сокращение денежной массы в стране, в результате чего снизится спрос на товары и услуги, цены на них перестанут расти.

Эффективная монетарная политика Банка России способствует сокра­щению амплитуды колебаний экономических циклов:

Какие инструменты имеет Центробанк для регулирования денежной массы в стране? Есть три основных инструмента монетарной политики:

Изменение нормы обязательных банковских резервов;

Изменение учётной ставки Банка России;

Операции на открытом рынке.

1. Норма обязательных банковских резервов. Коммерческие банки предоставляют кредиты юридическим и физическим лицам. Это ведёт к увеличению денежной массы, находящейся в обращении. Но, выдавая кредиты, проводя собственную инвестиционную политику, банк рискует потерять значительную часть своих финансов. В этом случае он не сможет вернуть деньги своим вкладчикам. Слух о том, что один из коммерческих банков прекратил выплаты денег вкладчикам, может породить панику и вызвать массовые изъятия вкладов в других банках. В итоге по «принци­пу домино» всю банковскую систему охватит кризис.

Для обеспечения устойчивости банковской системы в целом и собствен­ной безопасности банки должны формировать денежные резервы - опре­делённую фиксированную часть депозитов, которые нельзя выдавать в кре­дит и которые защитят коммерческие банки от банкротства в случае массо­вого изъятия вкладов. Эти деньги вносятся в Банк России как вклад конкретного коммерческого банка. Получив в своё распоряжение значи-

тельные финансовые ресурсы, Банк России способен оказать финансовую поддержку банкам, оказавшимся на грани банкротства. Таким образом Банк России имеет возможность предотвратить кризис банковской системы.

Норма банковского резерва - это часть имеющихся у банка денег, ко­торые он не имеет права выдавать в виде кредитов. Нормы обязательных банковских резервов одинаковы для всех коммерческих банков. Устанав­ливает нормы банковских резервов Банк России.

Чем выше норма банковских резервов, тем больше денег коммерческий банк обязан хранить в виде резервов и, соответственно, тем меньше денег банк может выдать в кредит физическим и юридическим лицам. Это ведёт к удорожанию кредитов (повышению процентов за кредиты) и сокращению числа заёмщиков. Таким образом, если норма обязательных банковских ре­зервов увеличивается, денежная масса в стране уменьшается: зависимость между нормой банковских резервов и денежной массой обратная.

Если Банк России намерен проводить стимулирующую политику, он сокращает норму банковских резервов, предоставляя коммерческим бан­кам возможность выдавать больший объём кредитов и увеличивая денеж­ную массу в стране. В итоге спрос на товары и услуги возрастёт, это будет стимулировать развитие их производства, появятся новые рабочие места, безработица сократится. При сдерживающей политике денежную массу в обращении необходимо сократить, т. е. объём выдаваемых кредитов сле­дует уменьшить, а объём резервов - увеличить.

2. Учётная ставка процента - это ставка процента, по которой Банк России предоставляет кредиты коммерческим банкам. Для коммерческого банка учётная ставка процента - это плата за получение кредита. Чем вы­ше плата, тем меныиийдэбъём кредитов смогут взять банки, соответствен­но и сами банки смогут предоставить меньше кредитов. В итоге денежная масса в стране сократится. При низкой учётной ставке коммерческим бан­кам становится выгодно брать кредиты у Центробанка, и кредитные воз­можности банков увеличиваются.

3. Операции на открытом рынке представляют собой покупку и прода­жу Банком России государственных ценных бумаг. Примером государст­венных ценных бумаг могут быть государственные краткосрочные облига­ции (ГКО). Когда Банк России покупает ГКО у населения, фирм, банков, он получает ценные бумаги в обмен на деньги; количество денег в обращении в этом случае увеличивается. При продаже ГКО Банк России изымает часть денежной массы из обращения, оставляя взамен ценные бумаги; ко­личество денег в этом случае сокращается. Операции на открытом рынке - гибкий инструмент монетарной политики. Банк России пользуется им по­стоянно, в отличие от банковских резервов и учётной ставки процента, ко­торые Центробанк меняет редко.

Сочетая применение этих трёх инструментов монетарной политики, Центробанк имеет возможность регулировать денежное обращение и спо­собствовать стабильности экономики страны.

5. Другие финансовые организации

На финансовом рынке помимо банков действуют страховые организа­ции, паевые инвестиционные фонды, негосударственные пенсионные фонды. Они не являются банками, не могут принимать депозиты и выдавать креди­ты. Однако эти организации привлекают деньги домохозяйств и фирм, пре­доставляют им услуги по страхованию, финансовому управлению и пенсион­ному обеспечению, поэтому они являются финансовыми организациями.

Страхование - это защита интересов застрахованных лиц при наступ­лении страховых случаев за счёт уплаченных взносов.

Страховые организации выполняют следующие функции:

Оценивают риски, т. е. предполагаемые события, в случае наступле­ния которых производится страхование (пожар, ограбление, автомобиль­ная авария и др.);

Собирают страховые взносы от частных лиц или фирм;

Определяют размер ущерба в случае наступления страхового случая;

Производят страховые выплаты.

Паевые инвестиционные фонды, ПИФы - объединение средств для совместного приобретения активов и раздела рисков, прибыли, убытков. Собственниками имущества ПИФа являются пайщики - люди и фирмы, которые объединяют свои средства и нанимают компанию для управления паями. Управляющая компания, являясь профессиональным участником финансового рынка, в состоянии извлечь более высокую прибыль от финан­совых операций, чем индивидуальные инвесторы.

Управляющая компания: приобретает ценные бумаги: государствен­ные облигации, акции и облигации частных фирм; продаёт акции ПИФа всем желающим; получает часть прибыли от финансовых операций.

Пайщики получают доход на свои паи в зависимости от размера дохода ПИФа.

Негосударственные пенсионные фонды, НПФ - это некоммерческие организации социального обеспечения. НПФ занимаются пенсионным обеспечением участников фонда, предоставляют им услуги по обязатель­ному пенсионному страхованию. Средства НПФ складываются из регу­лярных пенсионных взносов. Эти средства размещаются в ценные бумаги и долгосрочные кредиты. Полученные доходы используются для выплаты пенсий.

Банки - это финансовые посредники между кредиторами и заёмщиками.

В России банковская система двухъярусная: Банк России и коммерческие банки.

Целью коммерческих банков является получение прибыли.

Цели Банка России: обеспечение устойчивости рубля и содействие укреп­лению банковской системы.

Центробанк проводит монетарную политику для стабилизации экономики.

Основные понятия Коммерческий банк

Центральный банк Российской Федерации (Центробанк, Банк России)

Норма банковских резервов

Учётная ставка процента

Операции на открытом рынке

Страхование

Паевой инвестиционный фонд Негосударственный пенсионный фонд

Вопросы и задания

1. Какие функции выполняет Банк России?

2. Какая организация в России обладает монопольным правом эмиссии денег?

3. Могут ли граждане и предприятия получить кредит в Центральном банке России?

4. Каким видами деятельности не имеют права заниматься коммерческие банки в России?

5. Какая функция коммерческих банков способствует увеличению денежной

массы в обращении?

6. Зачем нужны нормы банковских резервов?

7. Какие организации составляют финансовую систему в России?